アービトラージベッティング

アービトラージは、ブックメーカー間の意見の相違が大きすぎて、異なるブックメーカーで全ての結果に賭けた場合の合計が、暗黙の確率100%を下回る場合に発生する。つまり、結果に関係なく1～5%の確率を固定することになる。

理論の裏にある苦労

実際のアービトラージ取引は、執行リスク（オッズがポジションの途中で変動したり、片方のレッグが無効になったりする）、口座の消滅リスク（ブックメーカーは勝者を迅速に制限する ― ステークファクタリングはその対策として用いられる）、そして高い取引回転率を必要とする薄いマージンといったリスクと戦います。検出方法はパターンマッチングです。つまり、不規則なステークサイズ、価格の遅延タイミング、アービトラージ取引が盛んな市場選択などが挙げられます。ブックメーカーはアービトラージ取引を行うトレーダーを在庫の漏洩とみなしますが、取引所は彼らを歓迎します。この分野のコンテンツはニッチで、技術的に高度ですが、それを的確に説明する人物には熱烈な支持者が集まります。